Två aktier med köpsignaler - ett sälj

Teknisk analys Investtechs analyser visar på köpsignaler i två aktier. Samtidigt varnas det för en aktie.

Stockholmsbörsen (OMXSPI) rörde sig närmast horisontellt på måndagen och stängde på 904 punkter (+0.12 procent) och det var den fjärde dagen i rad indexet steg. Ser vi till den tekniska bilden har indexet brutit en stigande trend på medellång sikt. Indexet ser ut ha bottnat intill 807 punkter där ett stöd också identifierats. Huruvida detta stöd håller över tid återstår att se - en kurs ovanför 807 punkter är dock positivt för indexet. Eventuellt brott ned genom 807 punkter utlöser säljsignal. På uppsidan finns motstånd vid 910-913 punkter. Brott genom dessa nivåer stärker de tekniska utsikterna

Investtechs korta Hausseindex står i 44 efter att ha klättrat hela 14 punkter senaste veckan. Indexet går mellan 0 och 100 och är en optimismindikator som visar andelen aktier på Stockholmsbörsen som haft köpsignal som sista signal. Ett värde mellan cirka 45-55 indikerar jämvikt mellan pessimister och optimister. På lång sikt står indexet i 22.

Investtechs insiderbarometer visar antalet köp- och sälj transaktioner som har genomförts av insynspersoner i börsens bolag. Den senaste månaden har det registrerats 793 köp och 115 sälj. Detta motsvarar en köpandel på 87 procent. Köpandelen på årsbasis är 79 procent. Den stora andelen insiderköp signalerar att direktörer, styrelsemedlemmar och andra insynspersoner har stor tilltro till kursuppgång i de egna bolagen. Investtechs forskning visar att aktier starka på insiderhandel statistiskt överpresterar mot marknaden.

Rekommendation: Stockholmsbörsen är tekniskt svagt negativ på medellång sikt (1-6 månader). Vi rekommenderar långsiktiga investerare att alltid vara investerade på marknaden.

 

Aktiekursen till fastighetsbolaget Fabege har rört sig sidledes i en stigande trendkanal som Investtechs algoritmer har identifierat på kursdiagrammet för medellång sikt. Enligt Investtechs trendforskning ger stigande trendkanaler goda utsikter för vidare uppgång.

Just nu är det en möjlig dubbelbotten-formation (DB) som är under utveckling. Etablerat genombrott över 149 kronor, helst på ökande volym, signalerar om fortsatt uppgång. Det har nyligen även identifierats en köpsignal från en rektangelformation (REC) som signalerar om en fortsatt uppgång.

Kursen har brutit upp genom motståndet vid cirka 146 kronor och fortsatt uppgång är därmed signalerad, och det är nu stöd vid 146 kronor vid reaktioner tillbaka.

Fabege är maximalt positiv på Investtechs Insideranalys med flera köp den senaste tiden. Aktien är totalt sett tekniskt positiv på en medellång investeringshorisont (1-6 månader).

Investtechs rekommendation: Köp.

 

Aktiekursen till tillverkningsbolag Nilörngruppen B återfinns i en stigande trendkanal som Investtechs algoritmer har identifierat på kursdiagrammet för medellång sikt. Investerare har valt att betala högre och högre kurser för att köpa in sig i bolaget.

Det saknas motstånd i kursdiagrammet och ytterligare uppgång indikeras. Vid reaktioner tillbaka har aktien stöd vid cirka 86.00 kronor. Kursen återfinns därmed en bra bit ovanför närmaste stödnivå vilket är ett styrketecken enligt Investtechs forskningsresultat på över 32500 liknande tillfällen i nordiska aktier.

Nilörngruppen B är totalt sett tekniskt positiv på en medellång investeringshorisont (1-6 månader).

Investtechs rekommendation: Köp.

 

Rent tekniskt ser Azelio som är verksamma inom solenergi negativ ut. Aktiekursen har brutit den fallande trendkanalen nedåt som Investtechs trendalgoritm har identifierat på kursdiagrammet för medellång sikt. Det signalerar en starkare nedgångstakt mot tidigare. Sedan toppnoteringen runt 73.20 kronor har investerare godtagit lägre kurser för att komma ur aktien.

Det saknas stöd i kursdiagrammet och ytterligare nedgång indikeras men vid reaktioner upp har aktien motstånd vid cirka 32.50 kronor. Med en volatilitet på över 43 procent på månadsbasis, är risken i aktien på en extremnivå. Enligt Investtechs forskning på högvolatila aktier på de nordiska aktiemarknaderna så kvalificeras Azelio till en så kallade lottoaktie. Dessa har statistiskt gett dålig avkastning över tid.

Azelio är svagt negativ på Investtechs insideranalys och aktien är totalt sett tekniskt negativ på en medellång investeringshorisont (1-6 månader).

Investtechs rekommendation: Sälj.

Analysföretaget Investtechs metod

Investtech har sedan 1997 utvecklat algoritmer för teknisk analys av aktier och identifiering av köp- och säljsignaler och erbjuder dagligen uppdaterade köp- och säljrekommendationer för aktier på Stockholmsbörsen.

Varje dag identifierar Investtechs algoritmer de mest optimala trendkanalerna, stöd- och motståndsnivåer och kursformationer som ritas in i kursdiagrammen på kort- medellång- och långsiktig investeringshorisont. Med stora dataset som växer dag för dag har Investtech forskat på utvecklingen av köp- och säljsignaler från dessa tekniska indikatorer och har därmed omfattande statistik för t.ex. trender.

Stigande och fallande trendkanaler – centrala tekniska indikatorer

Trendbilden är en central indikator inom teknisk analys. Om en aktie visar en stigande trendkanal innebär det att köpare sedan en tid tillbaka kunnat tillgodose säljarnas krav på allt högre priser. I detta fall indikerar trenden att optimismen till bolagets ekonomiska utveckling tilltar.  Motsvarande indikerar en fallande trendkanal att pessimismen dominerar. Äger du en aktie i stigande trend bör du normalt sett behålla den och letar du efter nya aktier att köpa bör du överväga att köpa aktier som ligger i en stigande trend.

Investtechs forskning visar att aktier i stigande trendkanaler på Stockholmsbörsen tenderat följas av meravkastning mot börssnittet, medan aktier i fallande trendkanaler tenderat underprestera. Forskningen visar också att trendsignalernas signifikans beror av vilket tidsperspektiv som betraktas. Trendkanaler på kort och medellång sikt, som baseras på kursdata på 5 månader respektive 1,5 års sikt har gett signifikanta signaler.

Diagrammet visar att aktier i stigande trendkanaler (blått diagram) på Investtechs medellångsiktiga kursgraf tenderat att överprestera marknaden på tre månaders sikt, medan aktier i fallande trendkanaler (rött diagram) tenderar att underprestera. Skuggade områden motsvarar en standardavvikelse. Diagrammet visar en relativ utveckling i förhållande till jämförelseindex under samma period. Läs mer om stigande och fallande trendkanaler här.

David Östblad, analytiker Investtech

Mer från förstasidan

Placeras senaste aktieanalyser

Aktieanalyser

Här hittar du Placeras alla aktieanalyser

Marknadsöversikt

Stockholmsbörsen, OMXS30

I dag
-
Senast
-
{point.key}

Världsindex

Index +/- % Senast
DAX - -
Hang Seng - -
Nikkei - -

Valutor

Valuta +/- % Senast
USD/SEK - -
EUR/SEK - -
GBP/SEK - -
EUR/USD - -

Räntor

Ränta +/- % Senast
5-års ränta - -
10-års ränta - -

Råvaror

Råvara +/- % Senast
Olja - -
Guld - -
Silver - -
Koppar - -