På Placera och Avanza använder vi cookies för att säkerställa funktionalitet, personalisera innehåll och annonser och för att analysera hur sajten används. Genom att godkänna accepterar du att cookies används. Läs mer och hantera inställningar

Readly

Rubrik Av Publicerat
Readly 2.0 Eni by Eni 21-12-02 11:21
Re Mera nyanserat bild Tack! Inkasso 21-12-02 10:53
Ställningen så här långt Mamma Buffet 21-12-02 09:48
Mera nyanserat bild Tack! Eni by Eni 21-12-02 07:35
Re: En knallblå dag i min portfölj Inkasso 21-12-01 21:16
En knallblå dag i min portfölj Mamma Buffet 21-12-01 18:26
Fantastisk aktie, eller? Eni by Eni 21-11-30 21:35
Moget att spy skit Gull1 21-11-30 19:02
Värde teliskungen 21-11-30 18:01
Churn och LTV helge_junior 21-11-30 13:42
Nu bubblar aktien. Gull1 21-11-30 13:22
Churn och LTV Eni by Eni 21-11-30 10:16
Churn och LTV helge_junior 21-11-30 09:47
Unit economics Eni by Eni 21-11-30 08:39
Unit economics teliskungen 21-11-29 19:51
1/35 »
idag 11:21
Inkasso. Tack, men jag tror kanske att Readly"s 2.0 finnes i detta forum, som kursen är Nu
Att man går mot en emission inom 12 månader så kommer ledningen att måste tänka utanför boxen som de sitter idag i och då kanske man ska diskutera med andra;). Jag låter detta va en Cliffhanger till Maria o Peter..........:)
Readly / En knallblå dag i min portfölj / Re Mera nyanserat bild Tack!
idag 10:53
Eni by Eni du har rätt, jag formulerade mig lite fel där.

Mvh
/Inkasso
Värdepapper Senast bet. % idag Senast bet. vid publicering % sedan dess
Readly International 17,79 -2,79% 18,07 -1,55%
Readly / En knallblå dag i min portfölj / Ställningen så här långt
idag 09:48
Wow! Inkasso, ett mycket imponerande ras! Du leder tävlingen, men jag vill se fler bidrag. Eni - hur mycket har dina Readly aktier backat sedan köp? Ställningen så här långt:
1. Inkasso: -70,61%
2. Mamma Buffet: -56,45%
Readly / En knallblå dag i min portfölj / Mera nyanserat bild Tack!
idag 07:35
Inkasso: Man kanske ska ha en mera nyanserad bild på Readly"s framtida aktie kurs som rekommandation. Att påstå att man VET och INOM KORT ska kamma hem vinst på Readly aktien, är på gränsen till ett galet påstående om Readlys aktiekurs. Som Readly kursen har utvecklats är påståendet inget som någon vettig aktieägare kan påstå så främst att man sitter på information om att Tomten finnes på riktigt!
Readly / En knallblå dag i min portfölj / Re: En knallblå dag i min portfölj
igår 21:16
Mamma Buffet, det finns någon som kan slå det. Vi kan slå den lätt, vi kontrar med -70,61%
Frågan är om vi är oroliga över det?
- Nej det är vi inte.
Vi vet om att pengarna kommer att komma in inom kort, vi tror på bolaget.
Vi har inga problem att ligga ute med en mindre kapital här, men vi kommer att kamma hem en vinst med ränta, det är vi ganska säkra på.
Readly International kommer att finnas i våran portfölj i några år så som Volvo Cars och Stillfront.
Vi är säkra på att dessa bolag kommer dra in en mindre förmögenhet åt oss iaf, därför bryr vi oss inte om när aktierna dippar.
Vi passar på att köpa på oss, blankarna gynnar oss faktiskt, därför höjer vi inte ton när det blankas.
Vi tackar och tankar på för en billigare slant på deras förtjänst.
Självklart är vi medvetna om att folk får nojor när det dippar kraftig och säljer i panik, och där är vi och köper på oss det vi kan.
Den enes bröd den andres död, inget personligt, bara affärer ;-)
Med det sagt önskar jag dig en trevlig kväll.
Värdepapper Senast bet. % idag Senast bet. vid publicering % sedan dess
Readly International 17,79 -2,79% 18,3 -2,79%
Readly / En knallblå dag i min portfölj / En knallblå dag i min portfölj
igår 18:26
Med ett enda undantag. Readly slutade åter rött. Bolaget måste komma med på topp 10 listan över de aktier som utvecklats sämst på Stockholmsbörsen i år. Jag är back 56,45% i Readly. Någon som slår det?
Readly / Moget att spy skit / Fantastisk aktie, eller?
2021-11-30 21:35
Gull1, VD var i Frankrike och köpte konkurrent till 1,25 ggr omsättningen. Som det är Nu så är 1,25 ggr omsättningen troligen även värde för Readly. Readly aktien har gått ner 77% sedan 21 januari. Ljuset i din tunnel är att Readly aktien kan stiga hundratals, kanske tusentals procent, dock kan Readly aktieägare aldrig förlora mera än 100%, så det är bara att köra, eller...........?
Readly / Moget att spy skit / Moget att spy skit
2021-11-30 19:02
Fantastiskt moget att skriva så mycket strunt på en aktie som gick till börsen till kursen 54 kr för 15 mån sedan. Lyckas leverera tillväxt inom målet på 30 % för 2021. Rimligt och fakta är ju att många har satsat pengar på denna framtidsprodukt och sett värdering attraktiv. Så din värdering på 0-500 milj kan du väll behålla för dig själv, det är ju pinsamt!
Värdepapper Senast bet. % idag Senast bet. vid publicering % sedan dess
Readly International 17,79 -2,79% 18,51 -3,89%
Readly / Churn och LTV / Värde
2021-11-30 18:01
Bra fråga vad plattformen är värd. Svårt att svara på. Man kan tänka så här, skulle Readly funka som ett värdecase? Just nu har man årligen

Ca. 150 Msek bruttovinst
Ca. 200 Msek marketing
Ca. 150 Msek övrig opex

För ett minus av ca. 200 Msek.

Om de skall göra ett positivt resultat måste man tro att de på samma gång kan:

Kapa marketing till nära 0 utan att förlora kunder
Kapa Opex minst 20%
Höja priser som du nämner. Svårt när Netflix och Spotify ligger kring 100 SEK/10 EUR tror jag, men kanske värt att testa premiumerbjudanden

Jag tror de har låga chanser att lyckas. Läste att Netflix som har liknande revenue per kund och bruttomarginal på ca 40% betalar ca. 700 SEK/ny kund. Readly ligger alltså på ca. 4-5x.

Om du tänker på hyreshus så kan man nog jämföra med ett hus i dåligt läge och mindre bra skick där man får betala för hyresgäster som snabbt flyttar ut.

Kanske en större publisher som vill skapa egen plattform kan ha intresse. Eller någon som tror de kan korssälja och skapa kostnadssynergier (typ Storytel men känns långsökt).

Men att kundbasen i sig har ett värde på 500 MSEK när det är en negativ affär tror jag inte. Men mer än 0 är den såklart värd.

Mvh
Readly / Churn och LTV / Churn och LTV
2021-11-30 13:42
Eni By Eni - Precis, det är gjort! Att värdera bolaget utifrån tillväxt är en del, men det känns (såklart) rimligt att göra en bedömning av värdet av själva plattformen och de kunder som redan finns också. En potentiell köpare av hela bolaget skulle ju, utifrån denna uträkning, betala mycket mindre för alla befintliga kunder jämfört med vad Readly betalt för dem i första steget och vara lättare att räkna hem.

Vi säger att jag funderar på att köpa ett hyreshus för 25 mkr. Investeringen skulle innebära hyresintäkter om 2,5 mkr och ett förvaltningsresultat om 500 tkr per år. Om jag bara fokuserar på vilka kassaflöden jag får så skulle jag behöva vänta 50 år innan jag räknat hem investeringen (25 000" / 500"). Om jag antar att det finns ett bestående värde på hela fastigheten, som någon annan är villig att betala för i framtiden, så blir det något annat.

Jag ser Readlys plattform och växande kundbas som detta värde. Lägg till värdet av all kunddata som växer varje dag, som skulle kunna skapa en eget intäktsflöde genom anpassade annonser eller för att erbjuda till förlagen. Det finns även möjligheten till kunna höja månadskostnaden. Eftersom man som användare kan "tjäna in" sin prenumeration på Readly genom att läsa typ två tidningar i månaden så bör det finnas lite marginal på uppsidan. Jag tror att de kan höja med 10% utan något större bortfall.

Kanske inte vattentätt att jämföra SaaS med hyresfastighet, ganska mycket tro och förhoppningar också. Någon som har input?
Readly / Nu bubblar aktien. / Nu bubblar aktien.
2021-11-30 13:22
Ser ut som det är nyheter på väg?
Värdepapper Senast bet. % idag Senast bet. vid publicering % sedan dess
Readly International 17,79 -2,79% 18,37 -3,16%
Readly / Churn och LTV / Churn och LTV
2021-11-30 10:16
Helge Junior Man kanske ska justera för netto kassa 350 - korta skulder på 200, således MC på ca700 - 150 = 550
Readly / Churn och LTV / Churn och LTV
2021-11-30 09:47
Bra input - Hur man ska tänka kring värdet på bolaget utifrån den nuvarande kundstocken? Eftersom Readly nu värderas till ett EV på 550-600 mkr och en kundstock på uppskattningsvis 450" prenumeranter så värderar marknaden varje kund till 1 225-1 335 kr per kund. Är detta något man behöver inkludera i diskussionen?
Värdepapper Senast bet. % idag Senast bet. vid publicering % sedan dess
Readly International 17,79 -2,79% 18,45 -3,58%
Readly / Unit economics / Unit economics
2021-11-30 08:39
teliskungen Må ge dig att ditt inlägg va mycket bra och analytiskt skrivit, Kudos!
Readly / Unit economics / Unit economics
2021-11-29 19:51
Jag tittade lite på Readly då produkten borde ha hyfsad skalbarhet liknande Storytel.

Det viktigaste talen är CLTV/CAC, dvs kundvärde vs. anskaffningskostnad.

Ekvationen är (ARPU / Churn rate) / Anskaffningskostnad

I Q3 la Readly ca. 50 miljoner på marketing. På detta fick man in 15 000 nya kunder netto -> 3 333 SEK/kund i anskaffningskostnad.

Bruttomarginalen är ganska stabilt 33%. Snittintäkten per kvartal är ca. 93 SEK. Det innebär att på 3 månaders försäljning får man en månads bruttomarginal.

För att täcka anskaffningskostnaden behöver man alltså 3 333 / 93 = 36 månader snittlivslängd för att gå plus minus noll på en kund. En del kunder churnar alltid direkt så det innebär att en median-kund måste vara där 4-5 år för att gå jämnt upp bara på marketing-biten.

Vet inte hur sticky produkten är då Readly inte rapporterar churn vilket de såklart borde. Men det låter som ett väldigt svårt business case.

Ofta är det så att de mest trogna kunderna hittar man i början, de kommer ofta organiskt. När man måste börja bränna på med mycket marketing när man grupper som inte gillar produkten lika mycket och det ger dåliga unit economics.

Min take är att Readly post-Corona inte kan växa så mycket som de tror och att det blir ytterst problematiskt att nå lönsamhet.

Alltid tacksam för feedback

Mvh



Har du synpunkter eller åsikter om forumet? Vänligen kontakta oss på forum@placera.nu.

Readly - I dag

{point.key}

Marknadsöversikt

Stockholmsbörsen, OMXS30

I dag
-
Senast
-
{point.key}

Världsindex

Index +/- % Senast
DAX - -
Hang Seng - -
Nikkei - -

Valutor

Valuta +/- % Senast
USD/SEK - -
EUR/SEK - -
GBP/SEK - -
EUR/USD - -

Räntor

Ränta +/- % Senast
5-års ränta - -
10-års ränta - -

Råvaror

Råvara +/- % Senast
Guld - -
Silver - -
Koppar - -